【2025年最新】高配当株ランキングTOP30｜利回り5%超の厳選銘柄を専門家が解説

2025年高配当株投資の市場環境

日本株の配当環境

市場全体の配当利回り: 2.8%（過去10年平均2.1%） 配当総額: 16.2兆円（過去最高水準） 増配企業数: 1,247社（全上場企業の34%） 減配企業数: 156社（全上場企業の4%）

高配当株投資が注目される理由

1. インフレ環境下での実質利回り確保
2. 金利上昇局面での相対的魅力
3. 企業の株主還元姿勢強化
4. 老後資金準備ニーズの高まり

高配当株選定基準

定量的基準

1. 配当利回り: 3.5%以上
2. 配当性向: 60%以下
3. ROE: 8%以上
4. 自己資本比率: 40%以上
5. 営業利益率: 10%以上
6. EPS成長率: 3年平均5%以上

定性的基準

1. ビジネスモデルの持続可能性
2. 競争優位性の有無
3. 経営陣の株主還元方針
4. ESG経営への取り組み
5. 業界内での地位・シェア

高配当株ランキングTOP30

🥇 超高利回り部門（利回り5%以上）

1位: 日本郵船（9101）

配当利回り: 8.2%
配当性向: 18%
時価総額: 1.8兆円
業種: 海運

投資ポイント:
✅ 海運市況回復で収益急拡大
✅ 低い配当性向で増配余地大
✅ 脱炭素需要でLNG船需要増
✅ バルク貨物輸送で安定収益

注意点:
❌ 海運市況の変動リスク
❌ 燃料価格上昇の影響

2位: 川崎汽船（9107）

配当利回り: 7.8%
配当性向: 25%
時価総額: 8,500億円
業種: 海運

投資ポイント:
✅ 自動車船事業で世界トップクラス
✅ 堅実な財務体質
✅ 環境対応船への投資積極的

3位: 商船三井（9104）

配当利回り: 7.4%
配当性向: 22%
時価総額: 1.2兆円
業種: 海運

投資ポイント:
✅ ドライバルク・エネルギー輸送に強み
✅ 海洋事業での成長期待
✅ 株主還元策を積極化

4位: 三井松島ホールディングス（1518）

配当利回り: 6.8%
配当性向: 45%
時価総額: 450億円
業種: 鉱業

投資ポイント:
✅ 石炭価格高騰で収益拡大
✅ 再生可能エネルギー事業参入
✅ 配当方針が明確

5位: 双日（2768）

配当利回り: 6.2%
配当性向: 25%
時価総額: 4,200億円
業種: 商社

投資ポイント:
✅ 航空宇宙・化学分野に特化
✅ ROE改善が継続
✅ 中期経営計画で増配方針

🥈 安定高利回り部門（利回り4-5%）

6位: 三菱UFJフィナンシャル・グループ（8306）

配当利回り: 4.8%
配当性向: 35%
時価総額: 13兆円
業種: 銀行

投資ポイント:
✅ 国内最大の金融グループ
✅ 海外事業の収益拡大
✅ 金利上昇局面で収益改善
✅ 安定した配当実績

7位: 三井住友フィナンシャルグループ（8316）

配当利回り: 4.6%
配当性向: 32%
時価総額: 8兆円
業種: 銀行

投資ポイント:
✅ 法人向け金融サービスに強み
✅ デジタル化投資を積極推進
✅ 株主還元方針が明確

8位: みずほフィナンシャルグループ（8411）

配当利回り: 4.4%
配当性向: 28%
時価総額: 4.5兆円
業種: 銀行

投資ポイント:
✅ 大企業向け投資銀行業務
✅ アジア展開を強化
✅ システム統合完了で効率化

9位: 武田薬品工業（4502）

配当利回り: 4.2%
配当性向: 110%
時価総額: 7.2兆円
業種: 医薬品

投資ポイント:
✅ グローバル製薬企業
✅ 希少疾患・がん領域に特化
✅ 配当維持方針を堅持

注意点:
❌ 高い配当性向
❌ 特許切れリスク

10位: JT（2914）

配当利回り: 4.1%
配当性向: 75%
時価総額: 4.8兆円
業種: 食品

投資ポイント:
✅ 海外たばこ事業の高収益
✅ 加熱式たばこで成長
✅ 連続増配実績25年

注意点:
❌ 喫煙人口減少
❌ ESG投資からの除外リスク

🥉 連続増配部門（増配実績重視）

11位: 花王（4452）

配当利回り: 3.8%
連続増配: 34期
時価総額: 2.5兆円
業種: 化学

投資ポイント:
✅ 日用品・化粧品で圧倒的シェア
✅ 長期連続増配の実績
✅ 高い利益率と安定性
✅ アジア展開を強化

12位: KDDI（9433）

配当利回り: 3.6%
連続増配: 22期
時価総額: 10兆円
業種: 通信

投資ポイント:
✅ 通信インフラの安定収益
✅ 5G投資による成長期待
✅ 非通信事業の拡大
✅ 株主還元方針が明確

13位: 三菱商事（8058）

配当利回り: 3.5%
配当性向: 25%
時価総額: 11兆円
業種: 商社

投資ポイント:
✅ 総合商社最大手
✅ 資源・非資源バランス良好
✅ ROE向上で株主価値創造
✅ 累進配当方針

14位: 伊藤忠商事（8001）

配当利回り: 3.4%
配当性向: 25%
時価総額: 9兆円
業種: 商社

投資ポイント:
✅ 非資源分野で高収益
✅ 中国ビジネスに強み
✅ ROE業界トップクラス
✅ 株価上昇と増配の両立

15位: オリックス（8591）

配当利回り: 3.3%
配当性向: 30%
時価総額: 3.2兆円
業種: その他金融

投資ポイント:
✅ 多角的金融サービス
✅ 不動産・再生可能エネルギー
✅ 海外展開を積極化
✅ 成長と還元のバランス

インフラ・電力部門

16位: 関西電力（9503）

配当利回り: 4.9%
配当性向: 35%
時価総額: 1.2兆円
業種: 電力

投資ポイント:
✅ 原発再稼働で収益改善
✅ 電力自由化への対応
✅ 再生可能エネルギー投資

17位: 中部電力（9502）

配当利回り: 4.2%
配当性向: 40%
時価総額: 8,500億円
業種: 電力

投資ポイント:
✅ 原発依存度が低い
✅ LNG火力発電に強み
✅ 海外事業展開

18位: 東京ガス（9531）

配当利回り: 3.9%
配当性向: 45%
時価総額: 1.1兆円
業種: ガス

投資ポイント:
✅ 都市ガス最大手
✅ 電力小売事業参入
✅ 海外LNG事業拡大

19位: 大阪ガス（9532）

配当利回り: 3.7%
配当性向: 42%
時価総額: 5,200億円
業種: ガス

投資ポイント:
✅ 関西圏での安定基盤
✅ 不動産事業も展開
✅ 海外展開を推進

20位: ENEOS（5020）

配当利回り: 3.5%
配当性向: 30%
時価総額: 1.8兆円
業種: 石油

投資ポイント:
✅ 石油精製最大手
✅ 再生可能エネルギー事業
✅ 配当下限方針

REIT・不動産部門

21位: 日本ビルファンド投資法人（8951）

配当利回り: 4.1%
時価総額: 1.2兆円
業種: REIT

投資ポイント:
✅ オフィスビル特化REIT
✅ 都心一等地中心のポートフォリオ
✅ 安定した賃料収入

22位: ジャパンリアルエステイト投資法人（8952）

配当利回り: 3.9%
時価総額: 8,500億円
業種: REIT

投資ポイント:
✅ オフィスビル中心
✅ 東京都心部に集中投資
✅ 高い稼働率維持

23位: 三井不動産（8801）

配当利回り: 3.2%
配当性向: 35%
時価総額: 4.5兆円
業種: 不動産

投資ポイント:
✅ 総合不動産最大手
✅ 日本橋・銀座等の一等地開発
✅ 海外展開も積極化

素材・製造業部門

24位: 新日鉄住金（5401）

配当利回り: 4.8%
配当性向: 25%
時価総額: 1.5兆円
業種: 鉄鋼

投資ポイント:
✅ 鉄鋼業界のリーダー
✅ 高級鋼材に特化
✅ 海外展開を推進

25位: 住友金属鉱山（5713）

配当利回り: 4.5%
配当性向: 30%
時価総額: 1.2兆円
業種: 非鉄金属

投資ポイント:
✅ 非鉄金属の総合企業
✅ 電池材料事業が成長
✅ 海外鉱山事業

26位: 信越化学工業（4063）

配当利回り: 3.1%
配当性向: 25%
時価総額: 5.5兆円
業種: 化学

投資ポイント:
✅ 塩ビ・シリコーンで世界トップ
✅ 半導体材料事業
✅ 高収益体質

小売・サービス部門

27位: イオン（8267）

配当利回り: 3.4%
配当性向: 40%
時価総額: 2.8兆円
業種: 小売

投資ポイント:
✅ 総合小売業最大手
✅ アジア展開を強化
✅ デジタル変革推進

28位: セブン&アイ・ホールディングス（3382）

配当利回り: 3.2%
配当性向: 35%
時価総額: 4.2兆円
業種: 小売

投資ポイント:
✅ コンビニエンスストア最大手
✅ 北米展開も順調
✅ DX投資を積極化

食品・日用品部門

29位: アサヒグループホールディングス（2502）

配当利回り: 3.5%
配当性向: 40%
時価総額: 2.1兆円
業種: 食品

投資ポイント:
✅ ビール業界2位
✅ 海外展開を積極化
✅ ノンアルコール需要取り込み

30位: 味の素（2802）

配当利回り: 3.1%
配当性向: 30%
時価総額: 2.3兆円
業種: 食品

投資ポイント:
✅ 調味料世界最大手
✅ アミノ酸事業で高収益
✅ 健康志向商品を強化

セクター別投資戦略

金融セクター（おすすめ度：★★★★★）

投資比率: ポートフォリオの25-30%

メリット

• 金利上昇局面で収益改善期待
• 配当利回りが高水準
• 財務安定性が高い

リスク

• 金利下降局面では収益圧迫
• 信用リスクの存在

商社セクター（おすすめ度：★★★★☆）

投資比率: ポートフォリオの15-20%

メリット

• 資源価格上昇の恩恵
• ROE改善による株主還元強化
• 事業多角化でリスク分散

リスク

• 資源価格変動の影響
• 地政学リスク

通信セクター（おすすめ度：★★★★☆）

投資比率: ポートフォリオの15-20%

メリット

• 安定したキャッシュフロー
• 5G投資による成長期待
• 連続増配実績

リスク

• 価格競争激化
• 設備投資負担

高配当株投資の実践ポートフォリオ

保守型ポートフォリオ（リスク重視）

金融（40%）:
- 三菱UFJ FG: 15%
- 三井住友 FG: 15%
- みずほ FG: 10%

通信（25%）:
- KDDI: 15%
- NTTドコモ: 10%

インフラ（20%）:
- 東京ガス: 10%
- 関西電力: 10%

消費財（15%）:
- 花王: 8%
- JT: 7%

想定利回り: 4.2%
リスク水準: 低

バランス型ポートフォリオ（利回り重視）

商社（30%）:
- 三菱商事: 10%
- 伊藤忠商事: 10%
- 双日: 10%

金融（25%）:
- 三菱UFJ FG: 15%
- オリックス: 10%

海運（20%）:
- 日本郵船: 10%
- 商船三井: 10%

通信・インフラ（25%）:
- KDDI: 10%
- 東京ガス: 8%
- 関西電力: 7%

想定利回り: 5.1%
リスク水準: 中

積極型ポートフォリオ（リターン重視）

海運（40%）:
- 日本郵船: 15%
- 川崎汽船: 15%
- 商船三井: 10%

商社（30%）:
- 双日: 15%
- 丸紅: 15%

素材（20%）:
- 新日鉄住金: 10%
- 住友金属鉱山: 10%

その他（10%）:
- 三井松島HD: 5%
- ENEOS: 5%

想定利回り: 6.8%
リスク水準: 高

高配当株投資の注意点

配当利回りの罠

高利回りの背景を確認

• 業績悪化による株価下落
• 一時的な特別配当
• 配当性向の持続可能性

危険なサイン

• 配当性向100%超
• 営業利益率の急激な悪化
• 有利子負債の急増
• フリーキャッシュフローのマイナス

セクター集中リスク

リスク分散の重要性

• 単一セクター50%超の集中は避ける
• 景気敏感セクターと安定セクターをバランス
• 海外売上比率の異なる企業を組み合わせ

税金の考慮

配当課税の仕組み

• 所得税15.315%＋住民税5%
• NISA口座なら非課税
• 確定申告による税額調整可能

まとめ：2025年高配当株投資戦略

投資環境の追い風

1. 企業の株主還元意識向上
2. 金利上昇局面での相対的魅力
3. インフレ環境下での実物資産価値

成功のポイント

1. 銘柄選択: 財務健全性と持続可能性重視
2. 分散投資: セクター・時間分散でリスク軽減
3. 長期投資: 配当再投資による複利効果
4. 税制活用: NISA制度の最大活用

2025年の注目テーマ

• 金融セクターの収益回復
• 商社の資源価格上昇恩恵
• インフラセクターの安定性
• 海運セクターの高利回り

高配当株投資は、正しい銘柄選択と分散投資により、 安定した配当収入と資産成長の両立が可能です。

まずは少額から始めて、徐々にポートフォリオを拡大していきましょう。